Innovation en capital-investissement : Placements PICTON lance un fonds de capital-investissement avec le gestionnaire d’actifs canadien spécialisé Morningside Capital Inc.
Article initialement publié en anglais
TORONTO, le 2 février 2026 /CNW/ – Picton Mahoney Asset Management (« Placements PICTON ») a annoncé aujourd’hui le lancement du Fonds de capital-investissement privé PICTON Morningside, la première solution de capital-investissement de la firme. Le fonds offrira aux investisseurs accrédités canadiens un accès continu au capital-investissement au moyen d’une solution à capital variable axée sur l’une des sous-stratégies les plus attrayantes et convaincantes du capital-investissement, par l’entremise d’un véhicule de placement structuré dédié géré par Morningside Capital Inc. (« Morningside »).
La stratégie mettra l’accent sur des placements secondaires dirigés par des commandités (« GP ») dans des « actifs de premier plan », un segment hautement sélectif du marché du capital-investissement caractérisé par des sociétés matures et de grande qualité, dotées d’historiques d’exploitation établis et d’un potentiel important de création de valeur encore à réaliser. La stratégie cherchera à capter l’alpha du capital-investissement, porté par la rigueur de la sélection des placements, la qualité des actifs et la sélectivité des gestionnaires, plutôt que par une exposition générale au marché du capital-investissement.
L’approche de Placements PICTON reflète une entrée disciplinée et différenciée dans le capital-investissement, combinant une expertise spécialisée des marchés privés à son leadership de longue date en stratégies alternatives. Dans cette structure, Morningside dirigera l’identification des occasions de placement en capital-investissement et l’analyse des dossiers, tandis que Placements PICTON gérera les placements liquides du fonds, en s’appuyant sur son expérience en construction de portefeuille, en gestion des risques et en stratégies alternatives, dans le but d’améliorer l’efficacité du capital et les résultats globaux du portefeuille.
« Chez Placements PICTON, chaque expansion de notre plateforme commence par une question simple : est-ce que cela pourrait améliorer de façon significative les résultats pour les investisseurs? », a déclaré Dave Picton, président et chef de la direction de Placements PICTON. « Notre entrée en capital-investissement est délibérément ciblée. En nous associant à Morningside, un spécialiste des solutions de liquidité dirigées par des GP, doté de profondes racines institutionnelles, et en combinant leur approche axée sur l’alpha en capital-investissement à notre expertise en gestion de stratégies alternatives, nous croyons offrir aux investisseurs une façon différenciée d’accéder aux marchés privés, qui reflète la manière dont nous investirions notre propre capital. »
La relation entre Placements PICTON et Morningside s’est bâtie au fil de plusieurs années grâce à une expérience partagée, une collaboration directe et une évaluation conjointe d’occasions secondaires dirigées par des GP. Les associés directeurs de Morningside, Henry Zhang et George Weekes, ont auparavant travaillé ensemble à Investissements RPC, où ils faisaient partie de l’équipe responsable de la mise en place et du développement du programme de placements secondaires en capital-investissement de l’organisation. Plutôt que de rechercher une exposition large à l’ensemble de la catégorie d’actif, la stratégie cible un segment restreint où les résultats sont déterminés par la qualité des actifs, une analyse rigoureuse et un fort alignement des intérêts.
« Les opérations secondaires dirigées par des GP portant sur un seul actif représentent aujourd’hui l’une des sources d’alpha en capital-investissement les plus convaincantes », a déclaré Henry Zhang, fondateur et associé directeur de Morningside Capital. « Ces placements donnent accès à des entreprises de grande qualité à un stade de leur cycle de vie où le risque d’exécution initial a été réduit, mais où un potentiel de hausse significatif subsiste. Le partenariat avec Placements PICTON nous permet d’associer cette spécialisation en capital-investissement à un cadre sophistiqué de construction de portefeuille, créant ainsi une solution véritablement unique sur le marché canadien de détail. »
Le Fonds de capital-investissement privé PICTON Morningside sera offert en février 2026 aux investisseurs accrédités canadiens qui souhaitent diversifier leur exposition au capital-investissement.
À propos de Placements PICTON
Placements PICTON est une société de gestion de placements canadienne qui gère 16,6 milliards de dollars d’actifs (au 31 décembre 2025) et qui est reconnue pour ses stratégies de placement alternatives novatrices qui remettent en question la pensée traditionnelle. Depuis 2004, nous aidons les conseillers et les investisseurs à repenser la construction de portefeuille – en s’éloignant des modèles traditionnels au profit de solutions plus résilientes et diversifiées. En nous appuyant sur une expertise approfondie en recherche quantitative, en analyse fondamentale et en stratégies de couverture authentiques, nous prônons une approche moderne conçue pour offrir des rendements plus constants, ajustés au risque. Notre philosophie consiste à « Réinventez l'ours dans la bourse », en adoptant un état d’esprit « ours » axé sur la résilience, l’adaptabilité et la force afin d’offrir aux Canadiens une plus grande certitude.
À propos de Morningside Capital Inc.
Morningside Capital Inc. est une société d’investissement privée canadienne axée sur des solutions de liquidité dirigées par des commandités (GP), en partenariat avec des gestionnaires de capital-investissement de grande qualité. La firme met à profit une expertise approfondie en analyse des placements et des relations de longue date au sein de l’écosystème mondial du capital-investissement.
